Capital Playbook dành cho Founders — Equitix Investing

EQUITIX INVESTING

[ KHOÁ HỌC ]

Capital Playbookdành cho Founders

Hiểu về cổ phần, vốn và các thương vụ trước khi bạn phải đưa ra quyết định.

Dành cho Founder, Co-founder, Board of Directors và những người đang xây dựng công ty tăng trưởng nhanh hoặc các nhà đầu tư đang đầu tư vào doanh nghiệp.

Từ Cap Table, chia cổ phần, ESOP, gọi vốn, Term Sheet đến VC, PE, M&A và Exit.

Xem các lớp Đăng ký tư vấn

Xây công ty giỏi chưa đủ.

Bạn có thể hiểu sản phẩm, sales và vận hành.

Nhưng khi đến lúc:

Chia cổ phần với Co-founder

Nhận vốn từ nhà đầu tư

Gọi vốn để tăng trưởng

Ký Term Sheet (Khung nguyên tắc đàm phán)

Thành lập Hội đồng quản trị

Bán một phần hoặc toàn bộ công ty

…bạn có thực sự hiểu mình đang quyết định điều gì không?

Một quyết định sai về ownership (quyền sở hữu), governance (quản trị) hoặc capital structure (cấu trúc vốn) có thể ảnh hưởng đến nhiều năm giá trị bạn đã lao tâm và nhiệt huyết xây dựng.

Kiến thức về vốn không giống các kỹ năng khác trong công ty.

Bạn có thể học sales sau khi đã sai một chiến dịch. Bạn không có “lần 2” để sửa một quyết định về cổ phần hoặc Term Sheet.

Một điều khoản trong Term Sheet có thể quyết định bạn còn quyền kiểm soát công ty hay không, nhiều năm sau vòng gọi vốn đó, khi mọi thứ đã ký xong.

Một cấu trúc ESOP thiết kế sai có thể khiến bạn mất nhân sự chủ chốt, hoặc mất chính phần cổ phần bạn định giữ lại cho mình.

III

Một quyết định chia cổ phần cảm tính giữa các Co-founder ở ngày đầu có thể phá vỡ công ty trước khi công ty kịp lớn.

Khi ngồi trước nhà đầu tư, bạn không có thời gian để tra cứu thuật ngữ, bạn cần hiểu ngay trong lúc đàm phán, không phải sau khi về nhà đọc lại hợp đồng.

Bạn không cần trở thành chuyên gia tài chính hay luật sư M&A. Nhưng bạn cần hiểu đủ để không ký vào điều mình không biết mình đang đánh đổi.

Đó là lý do Capital Playbook được thiết kế để học trước vòng gọi vốn, trước khi thành lập Hội đồng quản trị, trước khi ngồi vào bàn đàm phán, không phải một khoá “cứu hoả” sau khi sự việc … đã rồi.

Bạn sẽ hiểu 5 thứ.

CỔ PHẦN

Cap Table (Bảng phân chia cấu trúc vốn), Founder, Co-founder, ESOP (kế hoạch phát hành cổ phiếu thưởng cho nhân viên) và Dilution (Pha loãng).

VỐN

Equity (Vốn cổ phần), Debt (Vốn vay), Convertible Loan (Trái phiếu chuyển đổi), Valuation (Định giá), Fundraising (Gọi vốn để tăng giá trị).

NHÀ ĐẦU TƯ

Angel (Cá nhân thiên thần), VC (Quỹ đầu tư mạo hiểm), PE (Quỹ đầu tư Private Equity), Strategic Investor (Nhà đầu tư chiến lược), LP (Cá nhân góp vốn), GP (Tổng giám đốc quỹ).

THƯƠNG VỤ

Term Sheet (Khung đầu tư nguyên tắc), SHA (Thoả thuận cổ đông), M&A (Mua bán và sáp nhập), Primary (Tăng vốn), Secondary (Thoái vốn), Exit (Sự kiện thanh lý tài sản).

QUẢN TRỊ

Board (Hội đồng Quản trị), Voting Rights (Quyền biểu quyết), Reserved Matters và quyền kiểm soát.

Chương trình 10 lớp.

Capital Playbook

Cap Table (Bảng cấu trúc vốn) & Cổ phần

Ai sở hữu công ty và một vòng vốn thay đổi điều đó như thế nào?

Founder & Co-founder

Chia cổ phần, ESOP và cấu trúc đồng sáng lập.

Valuation & Dilution (Định giá và pha loãng)

Công ty được định giá thế nào và bạn thực sự mất bao nhiêu sau mỗi vòng vốn?

Term Sheet (Khung đàm phán đầu tư)

Hiểu những gì bạn đang ký trước khi nhận tiền.

Shareholder Agreement & Governance

Ai có quyền quyết định và doanh nghiệp vận hành khi có nhiều cổ đông như thế nào?

Hiểu về nhà đầu tư

Angel, VC, PE, Strategic Investor và loại vốn phù hợp với doanh nghiệp.

Quỹ hoạt động như thế nào?

LP, GP, Capital Call, IRR, DPI, TVPI và cách một quỹ đầu tư vận hành và kiếm lời.

M&A & Exit

Mua bán doanh nghiệp, thoái vốn và các phương án thanh khoản.

Venture Debt & Convertible Loan

Khi nào nên vay mạo hiểm, khi nào vay trái phiếu, khi nào nên bán cổ phần?

Capital Allocation (Phân bổ vốn)

Cách nhìn vốn, rủi ro, lợi nhuận và chiến lược đầu tư.

Lucas Phung

Founder & General Partner — Equitix Investing

Trực tiếp tham gia vào quá trình chuẩn bị doanh nghiệp gọi vốn, tái cấu trúc và M&A.

700+

Founder & CEO đã được đào tạo trực tiếp từ 2019 – Nay

200+

doanh nghiệp được đánh giá mỗi năm

48+

doanh nghiệp được trực tiếp tái cấu trúc

300+

nhà đầu tư tổ chức trong mạng lưới

11+

Kinh nghiệm hoạt động tại 11+ quốc gia châu Á

“Tôi không dạy Capital Playbook như một môn học trên giấy. Tôi chia sẻ lại đúng những gì ekip của mình đã trải qua và nhìn thấy trong phòng họp Hội đồng quản trị, trên bàn đàm phán Term Sheet và trong các thương vụ M&A thực tế; để bạn không phải trả giá bằng chính công ty của mình để học được điều đó.”

Founders đã tin tưởng Equitix Investing.

Phản hồi dưới đây đến từ các chương trình đào tạo founder khác của Equitix Investing.

“Giúp tôi nhìn rõ bức tranh tài chính và có lộ trình xây dựng hệ thống bài bản với hệ thống dưỡng lão 1000+ cụ già đang phục vụ.”

Bùi Anh Trung — Bimycom Group

“Tích luỹ được kiến thức tài chính và quản trị đáng kể cho việc điều hành công ty và được nhà đầu tư Nhật Bản công nhận.”

Đàm Hoàng Việt — Black Pearl Vietnam

“Có thêm kiến thức tài chính, tự đánh giá được nhu cầu thật của công ty trước khi đi gọi vốn.”

Nguyễn Bích Thuỷ — Bánh Bao Thuý Đỗ

Được xây dựng bởi Equitix Investing.

Capital Playbook không phải nội dung biên soạn lại từ giáo trình có sẵn. Chương trình được đúc kết từ thực tế làm việc trực tiếp với founder trong quá trình chuẩn bị gọi vốn, đàm phán và M&A tại Equitix Investing, nơi đã đồng hành cùng hàng trăm doanh nghiệp ở nhiều giai đoạn tăng trưởng khác nhau.

Học để đọc được một quyết định.

Sau mỗi lớp, mục tiêu không phải là nhớ thêm thuật ngữ. Mà là hiểu:

Điều gì đang xảy ra?

Ai được lợi?

Tôi mất gì?

Tôi có những lựa chọn nào?

Học phí

Từ 10 triệu đồng

/ lớp

Xây dựng cấu trúc công ty bền vững.

Dành cho

Founder · Co-founder · CEO · Management · Investor · Board of Directors

Xem thời gian khai giảng

Bạn đang cần điều gì?

Để lại thông tin. Cho chúng tôi biết doanh nghiệp của bạn đang ở giai đoạn nào và vấn đề bạn đang gặp phải. Chúng tôi sẽ gợi ý chương trình phù hợp.

Cảm ơn bạn đã đăng ký!

Đội ngũ Equitix sẽ liên hệ với bạn trong vòng 24 giờ làm việc.